Alnus Yatırım MGROS için hedef fiyat ve tavsiyesini açıkladı

Alnus Yatırım, MGROS-Migros için hedef fiyatını 670 TL’den 810 TL’ye yükseltti, tavsiyesini “al” olarak korudu. Raporda şu satırlara yer verildi:

Şirketin, 2024/12 döneminde elde ettiği Hasılat; geçen yılın aynı dönemine(2023/12) göre 31,65 Milyar TL(yüzde 12,07) civarında artış göstermiş ve 293,78 Milyar TL olmuştur. Satışların Maliyeti ise; aynı dönemler arasında 12,60 Milyar TL civarında(yüzde 5,91) artışla, 225,77 Milyar TL tutarında gerçekleşmiştir.

Satışların Maliyeti’ndeki artışın, Hasılat tarafındaki artıştan düşük olması(+) sonrasında; şirketin Brüt Kâr rakamı, geçen yılın aynı dönemine göre 19,04 Milyar TL(yüzde 38,89) civarında artmış ve cari dönemde 68,00 Milyar TL düzeyinde yer almıştır. Şirketin Brüt Kâr marjı da; geçen seneki yüzde 18,68 seviyesinden yüzde 23,15’e yükselmiştir(+).

Şirketin Faaliyet Giderleri; ‘’Personel Giderleri’’ öncülüğünde geçen yılın aynı dönemine göre 8,83 Milyar TL(yüzde 16,54) artışla 62,18 Milyar TL olmuştur. Ayrıca, 2023/12 döneminde 5,24 Milyar TL düzeyinde bulunan Diğer Net Esas Faaliyet Giderleri kaleminin de; her ay DİBS faiz oranları ile varsayılan peşin değere indirgenmekte olan vadeli alımlardan kaynaklı ‘’Faiz Giderleri’’ alt kalemindeki keskin artışın(10,21 Milyar TL) büyük orandaki etkisiyle, cari dönemde 15,29 Milyar TL olarak gerçekleştiği görülmekte.