Bellek ve depolama รงip hisseleri, pazartesi gรผnรผ borsa รถncesi iลlemlerde gรผรงlรผ bir yรผkseliล kaydetti.
UBS, Citi ve Bank of America‘dan gelen iyimser analist notlarฤฑ, DRAM fiyatlarฤฑnda ciddi artฤฑล beklentisi ve yapay zekรข kaynaklฤฑ talep bรผyรผmesini รถne รงฤฑkarฤฑrken Micron yรผzde 2,2, SanDisk yรผzde 3,6, Western Digital yรผzde 3,4 ve Seagate yรผzde 1,8 deฤer kazandฤฑ.
UBS’ten รงip sektรถrรผne sert fiyat artฤฑลฤฑ tahmini
UBS analisti Nicolas Gaudois, DDR sรถzleลme fiyatlarฤฑna iliลkin baz senaryosunu belirgin biรงimde yukarฤฑ yรถnlรผ revize etti. Gaudois, 2026 yฤฑlฤฑnฤฑn รผรงรผncรผ รงeyreฤine iliลkin รงeyreklik bazda beklenen artฤฑลฤฑ รถnceki yรผzde 17’lik tahmininden yรผzde 32’ye yรผkseltti; dรถrdรผncรผ รงeyrek iรงin ise tahminini yรผzde 12’den yรผzde 18’e รงฤฑkardฤฑ.
Gaudois, DRAM sektรถrรผnde arz aรงฤฑฤฤฑnฤฑn “en az 2028’in ikinci รงeyreฤine kadar” sรผreceฤini รถngรถrdรผฤรผnรผ kaydetti. Analiste gรถre 2027 yฤฑlฤฑnda bit talebinin yรผzde 36,2 oranฤฑnda bรผyรผmesi beklenirken arz artฤฑลฤฑnฤฑn yalnฤฑzca yรผzde 19,3 dรผzeyinde kalacaฤฤฑ tahmin ediliyor; bu aradaki farkฤฑn kฤฑsa vadede kapanmasฤฑ ise gรผรง gรถrรผnรผyor.
UBS, bellek รงip sektรถrรผ gelirlerinin 2026’da 992 milyar dolara, 2027’de ise 1,76 trilyon dolara ulaลacaฤฤฑnฤฑ รถngรถrรผyor. Banka ayrฤฑca hisselerin Haziran zirvesinden ortalama yรผzde 17 gerilemiล olmasฤฑnฤฑ “bรผyรผk olasฤฑlฤฑkla geรงici bir geri รงekilme” olarak nitelendirdi.
Citi ve Bank of America’dan Micron’a gรผรงlรผ destek
Citi, Micron hisseleri iรงin 90 gรผnlรผk yukarฤฑ yรถnlรผ katalizรถr izleme listesine ekledi. Banka, 2026 yฤฑlฤฑnฤฑn ikinci, รผรงรผncรผ ve dรถrdรผncรผ รงeyreklerine ait ortalama satฤฑล fiyatฤฑ bรผyรผme tahminlerini sฤฑrasฤฑyla yรผzde 44, yรผzde 20 ve yรผzde 13 olarak belirledi. Citi bu revizyonun ardฤฑnda gรผรงlenen yapay zekรข CPU talebini gรถsterdi.
Bank of America analisti Vivek Arya ise Micron iรงin “Al” tavsiyesini ve 1.550 dolarlฤฑk hedef fiyatฤฑ korudu. Arya, deฤerlendirmesinde belleฤin artฤฑk bulut yapay zekรข sermaye harcamalarฤฑnฤฑn yaklaลฤฑk yรผzde 35-40’ฤฑnฤฑ oluลturduฤunu ve tarihsel seviyelere kฤฑyasla 2-3 kat yรผksek bir oran yakaladฤฑฤฤฑnฤฑ ifade etti.
Buna karลฤฑn bellek รงip hisselerinin 10 katฤฑn altฤฑndaki ileriye dรถnรผk F/K รงarpanฤฑyla iลlem gรถrdรผฤรผne dikkat รงeken analist, mevcut fiyatlamanฤฑn sektรถrรผn bรผyรผme potansiyelini yansฤฑtmadฤฑฤฤฑnฤฑ savundu.
| Hisse | Pazartesi Sabahฤฑ Deฤiลim |
|---|---|
| Micron (MU) | +%2,2 |
| SanDisk (SNDK) | +%3,6 |
| Western Digital (WDC) | +%3,4 |
| Seagate (STX) | +%1,8 |
UBS, DRAM รงip arzฤฑnฤฑn ne zamana kadar yetersiz kalacaฤฤฑnฤฑ รถngรถrรผyor?
UBS analisti Nicolas Gaudois, DRAM sektรถrรผnde arz aรงฤฑฤฤฑnฤฑn en az 2028 yฤฑlฤฑnฤฑn ikinci รงeyreฤine kadar devam edeceฤini tahmin ediyor. 2027’de bit talebinin yรผzde 36,2 bรผyรผmesine karลฤฑn arz artฤฑลฤฑnฤฑn yรผzde 19,3 dรผzeyinde kalmasฤฑ bekleniyor.
Bank of America, Micron iรงin hangi hedef fiyatฤฑ belirledi?
Bank of America analisti Vivek Arya, Micron hisseleri iรงin “Al” tavsiyesini koruyarak 1.550 dolarlฤฑk hedef fiyatฤฑ teyit etti. Arya, belleฤin bulut yapay zekรข sermaye harcamalarฤฑndaki payฤฑnฤฑn tarihsel seviyelerin 2-3 katฤฑna รงฤฑktฤฑฤฤฑnฤฑ, ancak hisselerin bu bรผyรผmeyle orantฤฑsฤฑz biรงimde dรผลรผk deฤerlendiฤini vurguladฤฑ.
