Netflix (NFLX), perลembe gรผnรผ borsa kapanฤฑลฤฑnฤฑn ardฤฑndan 2. รงeyrek finansal sonuรงlarฤฑnฤฑ aรงฤฑklamaya hazฤฑrlanฤฑyor. Hisse fiyatฤฑ yฤฑl baลฤฑndan bu yana yaklaลฤฑk %40 artฤฑล gรถsterdi ve Wall Street‘te hisse deฤerlemesiyle ilgili tartฤฑลmalar sรผrรผyor. ลirket, canlฤฑ yayฤฑnlar ve spor iรงeriklerine aฤฤฑrlฤฑk vererek bรผyรผmesini sรผrdรผrmek istiyor.
Netflix ile ilgili beklentiler
- Gelir: 11,06 milyar dolar (2023 aynฤฑ dรถnem: 9,56 milyar dolar)
Netflix’in kendi beklentisi: 11,04 milyar dolar - Hisse Baลฤฑna Kรขr (EPS): 7,09 dolar (2023 aynฤฑ dรถnem: 4,88 dolar)
Netflix’in kendi beklentisi: 7,03 dolar
ลirket artฤฑk abone sayฤฑsฤฑnฤฑ dรผzenli aรงฤฑklamฤฑyor; odak noktasฤฑ daha fazla kullanฤฑcฤฑ etkileลimi ve gelir artฤฑลฤฑ. 2024 sonu itibarฤฑyla kรผresel abone sayฤฑsฤฑ 301,6 milyondu. ลirket รถnemli dรถnรผm noktalarฤฑnda bu verileri aรงฤฑklayacaฤฤฑnฤฑ belirtiyor.
Piyasa Deฤerlemesi รzerine Fikir Ayrฤฑlฤฑฤฤฑ
ลirket hissesi, ileriye dรถnรผk kazanรงlarฤฑn yaklaลฤฑk 40 katฤฑndan iลlem gรถrรผyor ve bu oran hem genel piyasanฤฑn hem de teknoloji sektรถrรผndeki rakiplerinin รผzerinde. JPMorgan, yatฤฑrฤฑmcฤฑlara temkinli yaklaลmalarฤฑnฤฑ รถneriyor; ลirketin 1.220 dolarlฤฑk hedef fiyatla “nรถtr” tavsiyesini koruduฤunu belirtti. Banka, mevcut fiyatlarฤฑn Netflixโe yรถnelik iyimser beklentileri zaten fiyatladฤฑฤฤฑnฤฑ dรผลรผnรผyor.
Buna karลฤฑlฤฑk bazฤฑ uzmanlar mevcut deฤerlemeyi makul buluyor. Zacks Investment Managementโtan Brian Mulberry, ลirketin รถnรผmรผzdeki 2-3 yฤฑlda %21 oranฤฑnda yฤฑllฤฑk kรขr artฤฑลฤฑ gรถstermesinin beklendiฤini ve bu oranฤฑn piyasa ortalamasฤฑnฤฑn รผรง katฤฑ olduฤunu vurguluyor.
Bรผyรผmenin Temel Sรผrรผcรผsรผ: Reklam Geliri
Netflixโin reklam destekli abonelik modelinden elde ettiฤi gelirin 2024โte 1,4 milyar dolardan 2025โte yaklaลฤฑk 3 milyar dolara รงฤฑkmasฤฑ bekleniyor. Mayฤฑs ayฤฑnda ลirket, reklam destekli planฤฑnฤฑn 94 milyon aylฤฑk aktif kullanฤฑcฤฑya ulaลtฤฑฤฤฑnฤฑ duyurdu. Kasฤฑmโda bu rakam 70 milyondu. ABDโde reklamlฤฑ kullanฤฑcฤฑlar ayda ortalama 41 saat iรงerik izliyor. Reklamsฤฑz kullanฤฑcฤฑlarla benzer bir tablo sรถz konusu.
Gรผรงlรผ ฤฐรงerik Takvimi ve Spor Hamleleri
ลirketin ikinci yarฤฑdaki gรผรงlรผ iรงerik takviminde โWednesday,โ โStranger Thingsโ ve โSquid Gameโ gibi amiral gemisi dizilerin yeni sezonlarฤฑ รถne รงฤฑkฤฑyor. Abone kaybฤฑ oranฤฑ hรขlรข en dรผลรผk seviyelerde, bu da kullanฤฑcฤฑ sadakatinin yรผksek olduฤunu gรถsteriyor.
Ayrฤฑca canlฤฑ etkinlikler ve spor iรงerikleri (Taylor vs. Serrano boks maรงฤฑ, NFL Christmas Day karลฤฑlaลmalarฤฑ, haftalฤฑk WWE Raw yayฤฑnlarฤฑ) etkileลimi artฤฑrabilir ve reklam gelirlerini destekleyebilir. Netflixโin UFC gibi bรผyรผk spor haklarฤฑnฤฑ satฤฑn alabileceฤine yรถnelik beklentiler de gรผรงleniyor.
Wall Street Gรถrรผลรผ
Bloomberg verilerine gรถre Wall Streetโte Netflix iรงin 42 “al”, 18 “tut”, sadece 1 “sat” tavsiyesi bulunuyor. Ortalama hedef fiyat 1.263 dolar seviyesinde; bu da mevcut seviyelerden sฤฑnฤฑrlฤฑ bir yรผkseliล potansiyeline iลaret ediyor.
