Tacirler Yatฤฑrฤฑm, MPARK-MLP Care iรงin hedef fiyatฤฑnฤฑ 385 TL, tavsiyesini “al” olarak korudu. Raporda ลu satฤฑrlara yer verildi:
ลirketin 2ร24 finansal sonuรงlarฤฑnฤฑ, mevcut operasyonlarฤฑnฤฑ ve gelecek gรถrรผnรผmรผnรผ deฤerlendirmek amacฤฑyla MLP Saฤlฤฑkโฤฑn analist toplantฤฑsฤฑna katฤฑldฤฑk. MPARK iรงin 385 TL hedef fiyatฤฑyla alฤฑm รถnerimizi koruyoruz ve Model Portfรถyรผmรผzde tutmaya devam ediyoruz.
Toplantฤฑnฤฑn Ana Baลlฤฑklarฤฑ
Net karda tek seferlik gelirlerin etkisiโฆ MLP Saฤlฤฑk, 2ร24 finansal sonuรงlarฤฑnฤฑ 1,05 milyar TL net kar (Tacirler Yatฤฑrฤฑm: 778 milyon TL) ile piyasa beklentisinin %21 รผzerinde aรงฤฑkladฤฑ. Aรงฤฑklanan net kar รผzerinde, ฤฐzmir’deki รzel Medical Park ฤฐzmir Hastanesi’ni ve Ankara’daki รzel Medical Park ฤฐncek Hastanesiโnin satฤฑn alฤฑmฤฑndan kaynaklanan 821 milyon TL tutarฤฑnda tek seferlik gelirin etkisi oldu.
Saฤlฤฑk turizminde bรผyรผme, TLโnin deฤer kazanmasฤฑ ile sektรถrรผn kรผรงรผlmesine neden oldu. MPARK ise sektรถre gรถre saฤlฤฑk turizmi gelirlerinde yatay seyretti. Etkin maliyet yรถnetimi sayesinde FAVรK marjฤฑnda artฤฑล yakalandฤฑโฆ MLP Saฤlฤฑk, 2ร24 dรถneminde 7,7 milyar TL (Tacirler Yatฤฑrฤฑm Beklentisi: 7,8 milyar TL) dรผzeyinde ciro yaratฤฑmฤฑ ile bir รถnceki yฤฑlฤฑn aynฤฑ dรถnemine gรถre satฤฑลlarฤฑnฤฑ %19 bรผyรผtรผrken, bu dรถnemde yatan hasta sayฤฑsฤฑ %8, ayakta hasta sayฤฑsฤฑ ise %13 arttฤฑ.
FAVรK ise bir รถnceki yฤฑlฤฑn aynฤฑ dรถnemine gรถre %22 artฤฑลla 1,95 milyar TL (Tacirler Yatฤฑrฤฑm Beklentisi: 1,87 milyar TL) dรผzeyine ulaลtฤฑ. 2ร24 dรถneminde doktor giderleri, yapฤฑlan maaล dรผzenlemeleri sebebiyle bir รถnceki yฤฑlฤฑn aynฤฑ dรถnemine gรถre 150 baz puan artarak cironun %24,1โinden %25,6โsฤฑna yรผkseldi.
Aynฤฑ sebeple, personel giderleri ise 137 baz puan artฤฑลla cironun %20,9โuna yรผkseldi. Bu dรถnemde, malzeme giderleri ise efektif stok yรถnetimi sayesinde 134 baz puan azalarak cironun %13,3โรผne, diฤer giderler ise 236 baz puanlฤฑk azalฤฑลla cironun %9,3โรผne geriledi. รzellikle, cirodaki bรผyรผmeye raฤmen bir รถnceki yฤฑlฤฑn aynฤฑ dรถnemine paralel oluลan yรถnetim giderleri FAVรK marjฤฑnฤฑn 70 baz puan artarak %25,3 seviyesine ulaลmasฤฑnฤฑ saฤladฤฑ.
Yeni hastanelerโฆ 2024 yฤฑlฤฑnฤฑn ikinci รงeyreฤinde, MLP Saฤlฤฑk hastane portfรถyรผne yurt iรงinde toplam yatak kapasitesi 500โรผn รผzerinde 4 adet hastane ekleyerek toplam yatak kapasitesini bir รถnceki yฤฑlฤฑn aynฤฑ dรถnemine gรถre %10 bรผyรผme ile 6.300 yataฤa yรผkseltti. ลirketin yurt dฤฑลฤฑnda faaliyet gรถsterecek 3. Hastanesi olan Kosova Medical Parkโฤฑn ise 80 yatak kapasitesiyle aฤustos sonunda faaliyete alฤฑnmasฤฑ bekleniyor. ลirket, Ataลehir Hastanesi projesinin ise yakฤฑn zamanda inลaata baลlayacaฤฤฑnฤฑ ve metropol odaฤฤฑnฤฑn artan hastane sayฤฑsฤฑyla devam edeceฤini aktardฤฑ. ลirket, yeni alฤฑnan hastanelerin 2024 yฤฑl sonuna kadar net kar durumuna gelmesini beklediklerini bildirdi.
2025 yฤฑlฤฑnฤฑn ลubat ayฤฑ iรงin ise Topkapฤฑ Medical Parkโฤฑn faaliyete aรงฤฑlmasฤฑ beklenmektedir. Geri alฤฑnan paylarฤฑn itfasฤฑโฆ ลirketin 2023 yฤฑlฤฑ sonunda ลirket sermayesinin %8,18โine tekabรผl eden geri almฤฑล olduฤu 17 milyon adet payฤฑn itfasฤฑna iliลkin SPKโya baลvuruda bulunmuลtu. Geri alฤฑnan paylarฤฑn itfasฤฑna yรถnelik bir geliลme olmadฤฑฤฤฑ aktarฤฑldฤฑ. SPKโnฤฑn tebliฤde yapmฤฑล olduฤu deฤiลiklik yรผzรผnden sรผrecin yavaลladฤฑฤฤฑnฤฑ ancak sรผrece engel olacak bir geliลme yaลanmadฤฑฤฤฑ aktarฤฑldฤฑ.
