Borsa ฤฐstanbul, yatฤฑrฤฑmcฤฑlarฤฑ yรผksek volatiliteden koruyarak, basit ve anlaลฤฑlฤฑr bir yatฤฑrฤฑm stratejisi sunan Risk Kontrol Endeksleri’ni, dรผnden itibaren hesaplamaya baลladฤฑ.
Borsa ฤฐstanbul aรงฤฑklamasฤฑna gรถre, risk kontrol endeksleri, yรผksek oynaklฤฑk dรถnemlerinde endeks portfรถyรผne yatฤฑrฤฑm yaparken รงeลitlendirmenin sunduฤu avantajฤฑ kaybetmeksizin oynaklฤฑฤฤฑ dรผลรผrmek isteyen yatฤฑrฤฑmcฤฑlar iรงin ideal araรง olarak gรถrรผlรผyor.
Aรงฤฑklamaya gรถre, farklฤฑ sฤฑnฤฑflardaki yatฤฑrฤฑm araรงlarฤฑna yatฤฑrฤฑm yaparak daha iyi bir portfรถy รงeลitlendirmesi elde etmek mรผmkรผn. Risk kontrol endeksleri oluลturulmasฤฑnda bu temel prensip kullanฤฑlฤฑyor. Buna gรถre, BIST Risk Kontrol Endeksleri bir pay endeksi (รถrneฤin BIST 30 veya BIST 100) ve bir para piyasasฤฑ aracฤฑ (BIST Repo Endeksi) olmak รผzere iki farklฤฑ sฤฑnฤฑftaki yatฤฑrฤฑm aracฤฑnฤฑ iรงeriyor. Pay endeksinin portfรถy iรงindeki aฤฤฑrlฤฑฤฤฑ gerรงekleลen volatiliteye gรถre gรผnlรผk olarak deฤiลtiriliyor ve bรถylece endeks portfรถyรผnรผn volatilitesinin hedef volatiliteden sapmasฤฑ engelleniyor.
Yรผksek volatilite dรถnemlerinde pay endeksinin portfรถydeki aฤฤฑrlฤฑฤฤฑ azaltฤฑlฤฑrken, bรถylece yatฤฑrฤฑmcฤฑlar yรผksek volatiliteyle gelen fiyat dรผลรผลlerinden korunuyorlar. Volatilitenin dรผลรผk olduฤu dรถnemlerde ise potansiyel getiriden mรผmkรผn olduฤunca yararlanmak iรงin BIST Risk Kontrol Endeksleri yรผzde 150 kaldฤฑraรง oranฤฑna kadar yatฤฑrฤฑm yapma imkanฤฑ sunuyor.
ฤฐki farklฤฑ tipte hesaplanฤฑyor
BIST Risk Kontrol Endeksleri, BIST 30 ve BIST 100 endeksleri iรงin ve yรผzde 10, yรผzde 15, yรผzde 20, yรผzde 25 ve yรผzde 30 hedef risk seviyelerine gรถre ayrฤฑ ayrฤฑ hesaplanฤฑrken ayrฤฑca endeksler “Getiri” ve “Toplam Getiri” olmak รผzere iki farklฤฑ tipte hesaplanฤฑyor.
Getiri endeksleri sadece dayanak endeksin gรผnlรผk getirilerini portfรถy iรงindeki aฤฤฑrlฤฑฤฤฑ oranฤฑnda yansฤฑtฤฑrken, “Toplam Getiri” endeksleri dayanak endeks ve repodan oluลan portfรถyรผn gรผnlรผk getirisini yansฤฑtฤฑyor.
Yatฤฑrฤฑmcฤฑlar, kendi yatฤฑrฤฑm stratejileri ve risk algฤฑlarฤฑna gรถre ilgili risk kontrol endeksini seรงip takip edebiliyorlar. Sฤฑnฤฑrlandฤฑrฤฑlmฤฑล volatilite รถzellikleri nedeniyle risk kontrol endeksleri รผzerine daha uygun maliyetli tรผrev รผrรผnler รงฤฑkarฤฑlabileceฤi ve bu endekslerin รถzellikle anapara korumalฤฑ ve getiri garantili fonlarda dayanak endeks olarak kullanฤฑlabileceฤi dรผลรผnรผlรผyor.
