Kรผresel piyasalarda, aรงฤฑklanan makroekonomik verilerin รถzellikle ABD ekonomisi iรงin resesyon riskinin gรผรงlendiฤine iลaret etmeye devam etmesiyle negatif bir seyir izleniyor.
ABD’de son 40 yฤฑlฤฑn en yรผksek enflasyonuyla mรผcadele iรงin agresifleลen para politikasฤฑnฤฑn รผlkeyi resesyona sokacaฤฤฑna iliลkin endiลeler gรผรงleniyor.
Dรผn aรงฤฑklanan makroekonomik verilere gรถre kiลisel harcamalar yรผzde 0,2 artsa da beklentilerin altฤฑnda kalฤฑrken, martta 170 bin seviyelerine inen haftalฤฑk iลsizlik maaลฤฑ baลvurularฤฑ haziran baลฤฑndan bu yana 230 bin bandฤฑnda kayฤฑtlara geรงiyor.
ฤฐลsizlik maaลฤฑ baลvurularฤฑnฤฑn resesyona iลaret etmek iรงin henรผz dรผลรผk seviyelerde bulunmasฤฑna karลฤฑn, son 5 ayฤฑn en yรผkseฤinde bulunmasฤฑ dikkati รงekiyor.
ABD Merkez Bankasฤฑ’nฤฑn (Fed) para politikasฤฑnda oldukรงa รถnem verdiฤi kiลisel tรผketim harcamalarฤฑ ise mayฤฑsta yรผzde 6,3 artฤฑลla beklentilerin hemen altฤฑnda gerรงekleลmesi ise enflasyonun zayฤฑflayabileceฤine iliลkin beklentileri sฤฑnฤฑrlฤฑ ลekilde desteklese de, tahvil piyasalarฤฑnda resesyon korkusuyla alฤฑล aฤฤฑrlฤฑklฤฑ seyir gรผรง kazanmaya devam ediyor.
Dรผn, ABD’nin 10 yฤฑllฤฑk tahvil faizi 8 Haziran’dan bu yana ilk kez yรผzde 3’รผn altฤฑnฤฑ test etmesinin ardฤฑndan, yeni gรผnde de dรผลรผลรผnรผ sรผrdรผrerek yรผzde 2,97’ye geriledi.
ABD’nin 2, 3, 5 ve 10 yฤฑllฤฑk tahvil faizleri yรผzde 2,93 ila yรผzde 2,97 arasฤฑna sฤฑkฤฑลฤฑrken, getiri eฤrisinin terse dรถnerek gรผรงlรผ ลekilde resesyonu fiyatlamasฤฑndan endiลe ediliyor.
รte yandan, Fed’in getiri eฤrisinin resesyon fiyatlamasฤฑnda dikkate alacaฤฤฑnฤฑ duyurduฤu 3 aylฤฑk tahvil faizi ile 10 yฤฑllฤฑk tahvil faizi arasฤฑndaki makas daralฤฑyor. Buna gรถre iki varlฤฑk arasฤฑnda mayฤฑs sonunda 180 baz puan olan getiri farkฤฑ, yeni gรผn itibarฤฑyla 130 baz puana geriledi.
Sรถz konusu geliลmelerle para piyasalarฤฑndaki fiyatlamalarda temmuz toplantฤฑsฤฑnda 75 baz puanlฤฑk faiz artฤฑลฤฑ ihtimali yรผzde 80’e gerilese de gรผรงlรผ kalmaya devam ederken, eylรผl toplantฤฑsฤฑnda yรผzde 70 ihtimalle 50 baz puan faiz artฤฑrฤฑlacaฤฤฑ รถngรถrรผlรผyor.
Brent petrolรผn varil fiyatฤฑ Petrol ฤฐhraรง Eden รlkeler รrgรผtรผ (OPEC) ve OPEC dฤฑลฤฑ bazฤฑ รผretici รผlkelerden oluลan OPEC+ grubu, petrol รผretimini aฤustosta gรผnlรผk 648 bin varil artฤฑrma kararฤฑ almasฤฑ ve kรผresel ekonomik aktiviteye iliลkin olumsuz beklentilerle dรผลรผล eฤilimini รผรงรผncรผ gรผne taลฤฑyarak 108,3 dolara geriledi.
Bu geliลmelerle dรผn New York borsasฤฑnda S&P 500 endeksi yรผzde 0,88, Nasdaq endeksi yรผzde 1,33 ve Dow Jones endeksi yรผzde 0,82 deฤer kaybetti. ABD’de endeks vadeli iลlem kontratlarฤฑ yeni gรผne de dรผลรผลle baลladฤฑ.
ฤฐngiltere’de dรผn aรงฤฑklanan ilk รงeyrek bรผyรผme verilerine gรถre รผlke ekonomisi beklentiler doฤrultusunda yรผzde 8,7 bรผyรผrken, gรถzler bugรผn Avro Bรถlgesi’nde aรงฤฑklanacak Tรผketici Fiyat Endeksi (TรFE) verilerine รงevrildi.
Bรถlgede dรผn aรงฤฑklanan diฤer makroekonomik verilere gรถre, Fransa’da mayฤฑsta yรผzde 5,2 olan yฤฑllฤฑk enflasyon, haziranda yรผzde 5,8’e รงฤฑkarak Haziran 1991’den bu yana en yรผksek seviyeye ulaลtฤฑ.
Almanya’da iลsiz sayฤฑsฤฑ, Ukraynaโdan gelen gรถรงmenlerin iล gรผcรผ piyasasฤฑna katฤฑlฤฑmฤฑ nedeniyle haziranda 103 bin artarak 2 milyon 363 bine, mevsimsellikten arฤฑndฤฑrฤฑlmฤฑล iลsizlik oranฤฑ da yรผzde 5’ten yรผzde 5,3โe yรผkseldi.
Temmuzdan itibaren para politikasฤฑnda sฤฑkฤฑlaลtฤฑrฤฑcฤฑ adฤฑmlar atacaฤฤฑnฤฑ duyuran Avrupa Merkez Bankasฤฑ’nฤฑn (ECB) sรถz konusu verilerin ardฤฑndan 50 baz puanlฤฑk faiz artฤฑลฤฑna gideceฤi beklentileri gรผรง kaybederken, bugรผn aรงฤฑklanacak TรFE verilerinin piyasalarda oynaklฤฑฤฤฑ artฤฑrmasฤฑ รถngรถrรผlรผyor.
Ayrฤฑca, dรผn bรถlgede Macaristan ve ฤฐsveรง merkez bankalarฤฑ politika faizini 50’ลer baz puan artฤฑrarak sฤฑrasฤฑyla yรผzde 7,75 ve yรผzde 0,75’e รงฤฑkartฤฑrken, ลahin politikalarฤฑn gelecek dรถnemde de devam edeceฤi yรถnlendirmesinde bulundu.
Dรผn bu geliลmelerle, Almanya’da DAX 30 endeksi yรผzde 1,69, ฤฐngiltere’de FTSE 100 yรผzde 1,96, Fransa’da CAC 40 endeksi yรผzde 1,80 ve ฤฐtalya’da FTSE MIB 30 endeksi yรผzde 2,47 deฤer kaybetti. Avrupa’da endeks vadeli iลlem kontratlarฤฑ yeni gรผne de dรผลรผลle baลladฤฑ.
Asya pay piyasalarฤฑ รถzellikle รin’deki olumlu makroekonomik verilere karลฤฑn yeni gรผnde satฤฑล aฤฤฑrlฤฑklฤฑ bir seyir izliyor.
รin’de aรงฤฑklanan makroekonomik verilere gรถre imalat sanayi Satฤฑnalma Yรถneticileri Endeksi (PMI) son 13 ayฤฑn en yรผksek seviyesi olan 51,7’ye รงฤฑkarak beklentileri geride bฤฑrakฤฑrken, yeni tip koronavirรผs (Kovid-19) salgฤฑnฤฑ sonrasฤฑ ekonominin normalleลmeye baลladฤฑฤฤฑna yรถnelik รถngรถrรผler gรผรงlenmeye devam ediyor.
Buna karลฤฑn bรถlgede Gรผney Kore ve Tayvan’da sanayi รผretimi ise yavaลladฤฑ. Japonya’da aรงฤฑklanan verilere gรถre TรFE haziranda yรผzde 2,3 artฤฑลla beklentilerin gerisinde kalฤฑrken, รผlkede iลsizlik yรผzde 2,6’ya รงฤฑktฤฑ. รlkede sanayi รผretimini รถlรงen verilere gรถre ikinci รงeyrekte daralma gรถzlemlenirken, imalat sanayi PMI haziranda 52,7’yle gรผรงlรผ kalmaya devam etti. Artan yen talebiyle dolar/yen paritesi yรผzde 0,6 dรผลerek 134,9’a geriledi.
Rusya Maliye Bakanฤฑ’nฤฑn dost รผlkelerin para birimlerine yatฤฑrฤฑm yapmayฤฑ dรผลรผndรผklerini aรงฤฑklamasฤฑnฤฑn ardฤฑnda dolar/ruble paritesi yรผzde 4,6 azalฤฑลla 51,5’e indi.
Bu geliลmelerle kapanฤฑลa yakฤฑn Japonya’da Nikkei 225 endeksi yรผzde 2, รin’de ลanghay bileลik endeksi yรผzde 0,55, Hong Kong’da Hang Seng endeksi yรผzde 0,62 ve Gรผney Kore’de Kospi endeksi yรผzde 1,36 deฤer kaybetti.
Yurt iรงinde, dalgalฤฑ bir seyir izleyen BIST 100 endeksi, gรผnรผ yรผzde 0,14 artฤฑลla 2.405,36 puandan tamamladฤฑ.
Analistler, sรถz konusu dalgalฤฑ seyirde kรผresel piyasalardaki satฤฑล aฤฤฑrlฤฑklฤฑ seyrin yanฤฑnda Borsa ฤฐstanbul Vadeli ฤฐลlem ve Opsiyon Piyasasฤฑ’nda (VฤฐOP) haziran vadeli BIST 30 endeksine dayalฤฑ kontratta vade sonunun gelmesi nedeniyle pozisyon kapatmalarฤฑn ve taลฤฑmalarฤฑn da etkili olduฤunu aktardฤฑ.
Dolar/TL ise dรผn yรผzde 0,3 artฤฑลla 16,6987’den kapanmasฤฑnฤฑn ardฤฑndan bugรผn bankalararasฤฑ piyasanฤฑn aรงฤฑlฤฑลฤฑnda 16,7020 seviyesinde iลlem gรถrรผyor.
Analistler, bugรผn yurt iรงi ve yurt dฤฑลฤฑnda imalat sanayi PMI ile Avro Bรถlgesi’nde TรFE ve ABD’de inลaat harcamalarฤฑn takip edileceฤini belirterek, teknik aรงฤฑdan BIST 100 endeksinde 2.380 ve 2.340 seviyelerinin destek, 2.450 puanฤฑn direnรง konumunda olduฤunu sรถyledi.
Piyasalarda bugรผn takip edilecek veriler ลรถyle:
10.00 Tรผrkiye, haziran ayฤฑ imalat sanayi PMI
10.55 Almanya, haziran ayฤฑ imalat sanayi PMI
11.00 Avro Bรถlgesi, haziran ayฤฑ imalat sanayi PMI
11.30 ฤฐngiltere, haziran ayฤฑ imalat sanayi PMI
12.00 Avro Bรถlgesi, haziran ayฤฑ TรFE
16.45 ABD, haziran ayฤฑ imalat sanayi PMI
17.00 ABD, haziran ayฤฑ ISM imalat sanayi PMI
17.00 ABD, mayฤฑs ayฤฑ inลaat harcamalarฤฑ
